Banking su blockchain: ci sono due lati della storia

Banking su blockchain: ci sono due lati della storia. Bitcoin e il suo meccanismo sottostante la blockchain sono stati inventati nel 2009 come risposta al crash finanziario. L'intenzione originaria era quella di eliminare non solo gli intermediari che facilitavano il movimento e lo stoccaggio del denaro, ma alla fine tutte le istituzioni di fiducia. I pionieri della tecnologia erano particolarmente entusiasti di sbarazzarsi delle banche.
10 anni dopo l'hype intorno alla tecnologia si è espansa da un piccolo gruppo di crittografi per penetrare nelle sale riunioni e nei media. Eppure i bilanci delle banche sono ancora indenne. Al contrario, i giganti finanziari sono quelli che pompano maggior parte dei soldi per esplorare e distribuire la tecnologia blockchain. Stanno depositando numerosi brevetti.
Ciò significa che la rivoluzione sarà guidata dalle banche? O il tempo semplicemente non è ancora maturo per le interruzioni? Come per la maggior parte dell'innovazione radicale, ci sono due facce della medaglia.
Gli investimenti in questo spazio sono comprensibili. Le stime di Santander e Oliver Wyman hanno messo i potenziali risparmi annuali a 15-20 miliardi di dollari. Gestione delle risorse, rimesse, tesoreria interna: questi sono solo alcuni dei casi d'uso a cui la blockchain è già applicata per aumentare l'efficienza operativa. E a differenza dei modelli più decentrati utilizzati dalle criptovalute classiche, le applicazioni centralizzate (o DLT) preferite dalle banche eliminano i problemi del consumo energetico e della scalabilità.
“In passato ci sono voluti sistemi IT monolitici, collegati a un ecosistema complesso per eseguire pagamenti e transazioni. Per raggiungere gli angoli più remoti del mondo hai anche fatto affidamento su numerosi intermediari locali. Tali sistemi hanno impiegato decenni per costruire, enormi tasche per raggiungere una scala redditizia e innumerevoli partner. Startup come Abra dimostrano che le cose sono cambiate”
Allo stesso tempo, le banche, soprattutto in America e in Europa, non hanno ancora visto alcun impatto negativo reale sulle loro attività. Gli sfidanti sono ancora troppo piccoli e le loro applicazioni non maturano per il lancio di massa. Ma la tecnologia rende gli operatori storici vulnerabili all'ingresso di nuovi concorrenti, non tanto in termini di memorizzazione valore quanto di spostamento.
In passato ci sono stati sistemi IT monolitici, collegati a un ecosistema complesso per eseguire pagamenti e transazioni. Per raggiungere gli angoli più remoti del mondo hai anche fatto affidamento su numerosi intermediari locali. Tali sistemi hanno impiegato decenni per costruire, enormi tasche per raggiungere una scala redditizia e innumerevoli partner.
Startup come Abra dimostrano che le cose sono cambiate. Se installi il loro portafoglio sul tuo telefono puoi facilmente spostarti su cripto-token di valore a qualsiasi altro utente, sia che si tratti del tuo vicino o di un agricoltore in Africa. Unike PayPal o i soliti portafogli di pagamento mobili, Abra aggira l'attuale sistema finanziario, lavorando così con un semplice back-end. Pertanto, le barriere all'ingresso del mercato vengono abbassate.
Dall'altro lato, i risparmi operativi sopra menzionati per le banche sono solo l'inizio. Non tengono conto del business che può essere aggiunto in cima offrendo nuovi servizi. Allo stesso modo in cui i concorrenti possono entrare più facilmente nel settore dei pagamenti, le banche possono sfruttare la nuova tecnologia per vendere servizi blockchain non finanziari.
10 anni dopo la sua nascita, la blockchain è ancora in uno stadio embrionale. Quale sarà l'app killer, quali industrie capovolgerà e quali nuove rotte abbraccieranno gli incumbents? E' ancora troppo presto per dirlo.
Igor Pejic è l'autore di Blockchain Babel, il 3 marzo, al prezzo di £14,99.