Роль теневого банкинга в криптовалютной индустрии. В то время как многие криптовалютные компании все еще тестируют границы законности, банки не хотят открывать для них счета.
В то время как прогресс достигнут в таких странах, как Швейцария, Лихтенштейн и Франция, открытие счета за рубежом не очень удобно для многих. Это неудивительно привело к теневому банкингу в криптовалютной индустрии. Но какую роль он играет?
Что такое теневая банковская деятельность?
Так что же такое теневая банковская деятельность? Как следует из названия, теневая банковская система — это банковская система, которая действует вне тех же строгих границ традиционной финансовой системы. Это означает, что он не подлежит контролю со стороны регулирующих органов.
Когда мы говорим о теневом банкинге, мы имеем в виду не только ипотечные кредиторы, страховые компании, хедж-фонды, кредиторы, и тому подобное. Теневые банковские операции также применяются к нерегулируемым видам деятельности, которыми занимаются регулируемые учреждения, таким как незарегистрированные деривативы и кредитные дефолтные свопы.
Это не означает, что теневая банковская деятельность является незаконной (это может быть, но, конечно, не всегда). Тем не менее, она сопряжена с гораздо более высоким уровнем риска для всех участников. Это происходит просто потому, что ему удается оставаться вне сферы компетенции регулирующих органов. Как? Потому что он не принимает традиционные банковские депозиты.
Теневые банковские учреждения часто предлагают более высокие кредиты, не имея необходимых механизмов возмещения в случае дефолта. Это было наглядно продемонстрировано в развале рынка субстандартных услуг в 2008 году, когда теневая банковская деятельность привлекла внимание большего числа регуляторов по всему миру.
Насколько велика отрасль теневого банкинга?
Несмотря на глобальный финансовый кризис, начавшийся в 2008 году, теневая банковская индустрия с тех пор выросла экспоненциально. На самом деле CNBC сообщает, что с тех пор он вырос примерно на 75% и в настоящее время является массивной отраслью $52 триллиона, подвергая риску традиционные финансовые учреждения.
Поскольку теневые банковские учреждения имеют менее жесткие правила, они могут обслуживать некоторых людей, которые могут быть исключены банками. К ним относятся люди с плохой кредитной историей, низким капиталом и (вы догадались) криптовалютными компаниями.
Несмотря на то, что в их состав входит множество поставщиков услуг от ипотечных кредиторов до фондов денежного рынка, кредитных акул и даже ломбардов, большая часть деятельности сосредоточена на краткосрочном кредитовании. Это, как правило, делается с помощью займов под обеспечение и соглашений о выкупе.
Равранговые кредиты и небанковские кредиторы также получают все большую долю в облегчении ипотечных кредитов по всему миру.
Теневой банкинг в криптовалютной индустрии
Учитывая ограниченность кредитов после финансового кризиса, теневая банковская деятельность отвечает насущной потребности в кредите во всем мире. От самого маленького микропредприятия в развивающейся стране до крупнейшей криптовалютной биржи или компании каннабиса, теневая банковская деятельность идеально подходит для тех, кто отклонен от традиционной финансовой системы.
Фактически, с такими компаниями, как BlockFi и Celsius Network, предлагающими услуги криптокредитования, некоторые криптовалютные компании даже становятся частью теневой банковской индустрии.
Хотя теневая банковская деятельность сама по себе не является незаконной, некоторые из компаний, работающих под этим термином, ведут незаконную деятельность. 30 апреля 2019 года Министерство юстиции США, благодаря ФБР и IRS, совместно обвинило двух лиц в незаконном предоставлении теневых банковских услуг.
Как утверждается, пара управляла нелицензированным бизнесом по передаче денег. Кроме того, были связаны дополнительные сборы за банковское мошенничество.
Оба человека (мужчина из США и израильская женщина) утверждали, что работают на компанию, которая предоставляла “банковские услуги с фиатной валютой различным криптовалютным биржам”. Однако они делали это под уловкой соблюдения практики ПОД/КИК (они фактически не соответствовали).
Они также делали ложные заявления, чтобы открыть банковские счета для физических лиц для покупки криптовалюты. Согласно заявлению:
“Реджинальд Фаулер и Равид Йосеф якобы управляли теневым банком, который обрабатывал сотни миллионов долларов нерегулируемых транзакций от имени многочисленных криптовалютных бирж”.
В обвинительном заключении утверждается, что дуэт ложно описал характер своей деятельности и что многие из их операций были незаконными.
Вывоз
Когда банки отказываются сотрудничать с физическими лицами, они вынуждены искать альтернативные средства финансирования. То же самое относится и к криптовалютным компаниям, которым необходимы банковские услуги, чтобы иметь возможность работать. У многих нет другого выбора, кроме как доверять теневым банковским учреждениям.
Это может решить их проблему в краткосрочной перспективе. Но это также оставляет их под угрозой плохих актеров, как показывает приведенный выше пример. Поскольку теневая банковская индустрия слабо или едва регулируется во всем мире, она оставляет криптовалютные компании открытыми.
Однако строгое регулирование деятельности банков также стимулировало много инноваций. Теневой банкинг (когда вы убираете ненужные из картины) позволяет многим людям и предприятиям по всему миру процветать. И, наряду с криптовалютой, она действительно может представлять собой довольно большую угрозу для традиционных финансов.
Disclaimer: The views and opinions expressed by the author should not be considered as financial advice. We do not give advice on financial products.