Понимание токеномики. Токеномика — это новая и развивающаяся область финансовой грамотности. Знание входов и выходов этой захватывающей области поможет вам ориентироваться на поиск фундаментальной ценности в токенализированных проектах.
Давайте поговорим о некоторых ключевых факторах, чтобы обратить внимание на то, как вы оцениваете ценность для различных токенизированных проектов:
Что на самом деле происходит? : Для любого проекта лучшим местом для начала будет официальный сайт. Вы должны иметь возможность забрать всего за несколько минут то, что заявленные прецеденты использования и бизнес-модель будут для любого токенизированного проекта. Ключевая область, на которую вы должны обратить внимание, - это потенциальный спрос на утилиту, которую предлагает токен. Хорошо попробовать и думать о других предприятиях, пытающихся преследовать одних и тех же клиентов; конечно, не находясь на блокчейне. Если вы можете найти другие предприятия, вы должны посмотреть, насколько они прибыльны и находится ли этот бизнес в росте или нет.
Поставка токенов: поставка токенов является “обязательной проверкой”. Вы должны понять эту метрику, чтобы определить, что такое общая рыночная капитализация токенов (множественное предложение токенов по средней цене торговли). Вы можете сравнить этот показатель рыночной капитализации в относительном размере с другими ключевыми метриками. Если вы не можете найти общий текущий запас конкретного токена, то это красный флаг для любого проекта. Если токен находится на Ethereum, проверьте etherscan.io. Если это собственный блокчейн, попробуйте найти проводник блоков для проекта.
Изображение:.
Концентрация токенов: Это относится к числу токенов (в выпуске сегодня), которые централизованы в кошельке или с заинтересованными сторонами. Примером заинтересованных сторон может служить казначея/фонд проекта. Концентрация иногда может быть хорошей и плохой вещью. Если токены в значительной степени распределены между большим количеством адресов, это может указывать на большую пользовательскую базу с хорошей характеристикой децентрализации.
Заблокированные токены: Это относится к любым токенам, которые “криптографически” заблокированы. Это означает, что абсолютно никто не может выпустить определенный запас токенов до тех пор, пока смарт-контракт не будет разблокирован. Параметр, как правило, время, но это также может быть и другие критерии. Этот тип функции демонстрирует долгосрочные стимулы и веру в проект, из-за сокращения предложения токенов.
Сжигание токенов: Сжигание токенов - это стратегия, используемая несколькими проектами для уменьшения общего предложения токенов. Скорость сгорания обычно связана с параметром, который отслеживается как часть бизнес-модели проекта. Отличный пример этого - родной токен Binance (BNB). Каждый квартал количество этих токенов ERC-20 криптографически сжигается пропорционально прибыли, полученной от биржи (токен BNB может быть использован в качестве предоплаты торговых сборов на Binance).
Поток токенов: Поток можно измерить несколькими способами. Это может относиться к дневному объему торговли (в процентах от рыночной капитализации), но лучшей мерой, особенно для dApps, будет поток конкретных токенов через смарт-контракты. Хорошим местом для проверки этих данных будет либо dappradar.com, либо stateofthedapps.com. Оба этих веб-сайта отслеживают dApps в экосистемах EOS и ETH. Для каждого проекта можно отслеживать ключевую информацию, такую как объем транзакций через адрес контракта или количество уникальных пользователей, использующих приложение в заданный период времени.
Репозиторий GitHub: Многие проекты имеют открытый репозиторий GitHub, который содержит открытый исходный код - опять же, еще один красный флаг, если вы не можете его найти. Отличное место, чтобы проверить эти данные - coinpaprika.com. На сайте вы можете нажать на вкладку сообщества, а затем увидеть некоторые ключевые статистические данные в правой части экрана. Два ключевых атрибута, которые нужно искать, - это Звезды (подумайте об этом как о количестве учетных записей, подписанных на репозиторий) и участники. Одномесячные коммиты также являются полезным показателем для оценки недавней активности. commit - это единственное предложение от кого-то изменить элемент кодовой базы (не означает, что это изменение было одобрено или нет).
Сообщество: Большинство криптопроектов имеют присутствие в нескольких социальных сетях. Основными каналами для отслеживания будут Twitter, Reddit и Telegram. Опять же, используя данные с coinpaprika.com, вы можете увидеть количество подписчиков Twitter, количество подписчиков subreddit и членов группы Telegram (всю эту информацию можно увидеть во вкладке сообщества).
Заключение...
Нелегко найти ценность во многих токенизированных проектах. Наша рекомендация всем, кто изучает это пространство, будет слишком искать реальную ценность в том, что проект создает с точки зрения своей бизнес-модели. Есть много проектов там с большим количеством финансирования и гладким маркетинговым материалом. Не принимайте шумиху и убедитесь, что посмотрите немного глубже для вашей должной осмотрительности.
Disclaimer: The views and opinions expressed by the author should not be considered as financial advice. We do not give advice on financial products.